Rozdiel medzi druhým a tretím pilierom na dôchodok

Stručné zhrnutie

• 2. pilier sa tvorí z časti odvodov do Sociálnej poisťovne; zo 18 % odvodov na starobné dôchodkové poistenie sa aktuálne 4 % prevádzajú na osobný účet v DSS a 14 % zostáva v Sociálnej poisťovni.
• 3. pilier je dobrovoľné sporenie financované vkladmi sporiteľa a prípadne príspevkami zamestnávateľa; príspevky zamestnávateľa do 3. piliera sú viazané až do dovŕšenia dôchodkového veku a 3. pilier poskytuje možnú daňovú úľavu.
• Výkonnosť 2. piliera závisí od zloženia fondov (dlhopisové, indexové, rizikové, konzervatívne) a od politických zásahov; historicky sa percentá odvodov a alokácia do fondov menili (napr. z 9 % na 4 %, nárast na 5,5 % v rokoch 2016–2022 a zníženie na 4 % v roku 2024).

Najčastejšie otázky

Q: Aký je hlavný rozdiel medzi 2. a 3. pilierom?
A: 2. pilier sa tvorí z časti zákonných odvodov a spravujú ho dôchodkové správcovské spoločnosti (DSS), 3. pilier je dobrovoľné sporenie financované vkladmi sporiteľa a prípadne príspevkami zamestnávateľa; oba piliere sa dedičia, prvý pilier (Sociálna poisťovňa) sa nededí.

Q: Koľko percent z odvodu ide do 2. piliera a ako sa to historicky menilo?
A: Zo 18 % odvodu na starobné dôchodkové poistenie sa aktuálne 4 % prevádza do DSS a 14 % zostáva v Sociálnej poisťovni; historicky sa pôvodný podiel do súkromných fondov pohyboval okolo 9 %, v roku 2012 bol znížený na 4 %, následne sa zvýšil postupne na 5,5 % do roku 2022 a v roku 2024 opäť klesol na 4 %.

Q: Kedy má zmysel zakladať 3. pilier?
A: 3. pilier sa vo všeobecnosti oplatí najmä v prípade, že doň prispieva zamestnávateľ (príklad v diskusii: príspevok zamestnávateľa 100 € mesačne); ak zamestnávateľ neprispieva, účastníci odporúčajú skôr súkromné investície (napr. ETF).

Q: Dá sa vystúpiť z 2. piliera?
A: Všeobecne sa z 2. piliera vystupuje ťažko; v diskusii bolo uvedené, že osoba, ktorej vzniklo prvé dôchodkové poistenie od 1.5.2023, môže do 2 rokov od vzniku poistenia vystúpiť.

Q: Koľko reálne prináša 2. pilier na dôchodok?
A: V diskusii bola citovaná štatistika Sociálnej poisťovne s údajom o priemernej doživotnej sume 2. piliera za rok 2024 2 455 € (v diskusii sa tiež uvádzalo, že to môže zodpovedať približne 24 € mesačne pre priemerného sporiteľa); výnosy závisia od zvolenej investičnej stratégie a historických zásahov štátu.

Q: Dedí sa nasporené v pilieroch?
A: Áno, prostriedky na účtoch v 2. a 3. pilieri sa v diskusii uvádzajú ako dedičné; prostriedky v prvom (priebežnom) pilieri podľa diskusie nie sú nasporené a fungujú na princípe solidarity.

Q: Aké riziká pre 2. pilier sú diskutované?
A: V diskusii sa spomínali politické zásahy (presuny do dlhopisových fondov, znižovanie percent odvodov), nedostatočná finančná gramotnosť sporiteľov a možnosť, že vláda bude hľadať prostriedky z 2. piliera na krytie deficitu Sociálnej poisťovne.

Závery z diskusie

Zhoda

• 2. a 3. pilier sú odlišné systémy sporenia na dôchodok a môžu sa navzájom dopĺňať; nie sú plne zameniteľné.
• 3. pilier je dobrovoľný a najväčší finančný prínos prináša, ak doň prispieva zamestnávateľ.

Sporné názory

• Možnosť A: 2. pilier je výhodný pre dlhodobé sporenie a mladých sporiteľov, ktorí majú dostatočne dlhé obdobie a aktívne spravujú portfólio.
• Možnosť B: 2. pilier je pre niektoré nízkopríjmové skupiny nevýhodný, lebo kratšie obdobie sporenia a nižšie príspevky môžu viesť k nižšiemu dôchodku než iba z prvého piliera.

Otvorené otázky

• Bude vláda meniť legislatívu alebo percentá odvodov do 2. piliera v najbližších rokoch a aký to bude mať dopad na nasporené prostriedky?
• Ako sa budú vyvíjať dlhodobé výnosy konkrétnych fondov DSS pri zmene alokácií (dlhopisové vs. akciové/indexové fondy)?

Spomenuté značky a firmy

Sociálna poisťovňa, dôchodkové správcovské spoločnosti (DSS), komerčné poisťovne, stabilita.sk, socpoist.sk, peniaze.sk

Spomenuté produkty a metódy

2. pilier, 3. pilier, 1. pilier, dôchodkové fondy (dlhopisový fond, indexový fond, rizikový fond, konzervatívny fond), ETF, 4. pilier (vlastné investície cez ETF), daňová úľava na 3. pilier, dedičnosť nasporených prostriedkov, výber z 3. piliera len vlastných vkladov, pravidlo vystúpenia pre osoby s prvým dôchodkovým poistením od 1.5.2023 (možnosť vystúpiť do 2 rokov), krátenie dôchodku z prvého piliera pri účasti v 2. pilieri

Miesta a osoby

Slovensko, Maďarsko, Poľsko, Česká republika, Robert Fico